Uitspraak Tuchtcommissie | DSI 2009-02
Strijdigheid met beginsel eerlijk marktgedrag
Uitspraak Tuchtcommissie DSI (TC 09-02) d.d. 16 juni 2009
De Tuchtcommissie DSI heeft uitspraak gedaan in een zaak tegen een algemeen directeur en grootaandeelhouder van een financiële instelling. De klacht betrof het meewerken aan, dan wel leidinggeven aan, diverse effectentransacties die strijdig zijn met het beginsel van eerlijk marktgedrag. Dit gebeurde door voorafgaand aan uitzendingen van een televisieprogramma posities in te nemen in kleine fondsen die vervolgens in het programma werden aanbevolen. Zowel voor cliënten als privé werden deze transacties uitgevoerd. De commissie rekende het verweerder zwaar aan dat hij als leidinggevende geen maatregelen nam om misstanden te voorkomen en dat hij verantwoordelijk was voor ten minste de schijn van belangenverstrengeling door het commerciële belang bij deelname aan het programma.
Uitspraak Tuchtcommissie
De Tuchtcommissie oordeelde dat deze gedragingen een ernstige schending vormen van de normen van deskundigheid, integriteit en eerlijkheid uit de Gedragscode. Er werd rekening gehouden met de inspanningen om compliance te verbeteren, maar de ernst van de overtredingen woog zwaarder. De commissie legde een schorsing van twee jaar op (waarbij de reeds geschorste periode in mindering wordt gebracht) en een boete van € 2.000. Publicatie van de uitspraak vindt geanonimiseerd plaats.
Artikelen DSI Gedragscode van toepassing: 7.1.1, 7.1.2, 7.1.3, 7.1.4, 7.1.5, 7.2.5, 7.3.1, 7.3.2 en 7.3.3
Koppeling aan DSI Kernprincipes:
- Kernprincipe 10: Handel eerlijk
Het bewust beïnvloeden van marktindicatoren en het handelen op basis van voorkennis is in strijd met eerlijkheid en schaadt het vertrouwen in de sector. - Kernprincipe 1: Neem verantwoordelijkheid
Als algemeen directeur had verweerder een voorbeeldfunctie en verantwoordelijkheid om integer te handelen en misstanden te voorkomen. - Kernprincipe 7: Wees duidelijk over belangen
De schijn van belangenverstrengeling door commerciële betrokkenheid bij het televisieprogramma had actief voorkomen moeten worden.
